מרכז ידע

חדשים בתחום המיזוגים והרכישות? תתחילו כאן

עסקאות מיזוגים ורכישות יכולות להיות מורכבות ומאתגרות, מציאת יועץ M&A מתאים עשויה לעשות את כל ההבדל בין תהליך מקרטע וכושל ובין סגירת עסקה מוצלחת.

משרד יועצי M&A הוא משרד המורכב מאנשי מקצוע בתחום שתפקידם לסייע לבעלי חברות בשלבים השונים של תהליכי עסקת מיזוגים ורכישות, החל מזיהוי ואיתור רוכשים או שותפים אסטרטגיים פוטנציאליים ועד סגירת העסקה.

להלן מידע מועיל שיעזור לכם להבין מה עושים יועצי M&A, מדוע הם חשובים וכיצד לבחור נכון את היועץ המתאים לכם:

מה עושה יועץ מיזוגים ורכישות?

יועץ מיזוגים ורכישות הוא איש מקצוע המספק הכוונה, תמיכה והובלת התהליך לבעלי חברות המעוניינים למכור את החברה שלהם. הידע והניסיון שצבר יועץ ה- M&A מסייע ללקוחות שלו לנווט בתהליך המורכב והמאתגר של מכירת חברה או צירוף שותף אסטרטגי.

בין השאר, יועץ ה- M&A עוסק במשימות הבאות:

  • זיהוי ואיתור רוכשים פוטנציאליים – באמצעות ניתוח השוק וביצוע מחקר מעמיק.
  • הכנת מזכר מידע סודי (CIM) – הכנת מסמכים שיוצגו בפני הרוכשים הפוטנציאליים שמטרתם להציג את החברה באור הטוב ביותר ולעורר עניין מתוך הבנה, ידע והיכרות של הנושאים שמעניינים רוכשים פוטנציאליים.
  • הובלת תהליך הפנייה לרוכשים פוטנציאליים – פנייה לרוכשים פוטנציאליים וסינון של אותם אלה שיגלו עניין בחברה שלכם, החתמתם על הסכם סודיות (NDA), העברת מזכר המידע (CIM) ומתן מענה לשאלות שיעלו. קיום פגישות עם רוכשים פוטנציאליים נבחרים, איסוף הצעות אינדיקטיביות ראשוניות (NBO) והובלת התהליך עד קבלת מכתבי כוונות (LOI) מהרוכשים הפוטנציאליים הרציניים ביותר.
  • ניהול משא ומתן – ניהול המו"מ על שווי החברה, מבנה העסקה, תנאי העסקה, צורת התשלום ומרכיבים נוספים עד לחתימה על מכתב כוונות (LOI) עם הרוכש הנבחר.
  • ניהול תהליך בדיקת הנאותות – סיוע לבעל החברה בניהול תהליך בדיקת הנאותות שיבוצע ע"י הרוכש.
  • ליווי הכנת הסכמים משפטיים סופיים – סיוע וליווי עורכי הדין של שני הצדדים בגיבוש הסכמי העסקה הסופיים.
  • סגירת העסקה – סיוע לבעל החברה עד לסגירת העסקה, העברת המניות וקבלת התמורה.

מדוע יועצי מיזוגים ורכישות חשובים?

עסקאות מיזוגים ורכישות הם עסקאות מורכבות ביותר וללא המומחיות, הידע והניסיון הנדרשים בעלי חברות עלולים לעשות שגיאות יקרות או להחמיץ הזדמנויות מעניינות.

הנה כמה מהסיבות העיקריות לכך שיועצי מיזוגים ורכישות חשובים:

  • מומחיות – ליועצי M&A ידע ומומחיות בתחום המיזוגים והרכישות המאפשרים להם להעניק תמיכה מקצועית והכוונה ללקוחותיהם.
  • אובייקטיביות – יועצי M&A יספקו פרספקטיבה אובייקטיבית לגבי התהליך ויעזרו ללקוחותיהם לקבל החלטות מושכלות המבוססות על נתונים ולא על אמוציות.
  • כישורי משא ומתן – יועצי M&A הם אנשים מיומנים בניהול מו"מ שיכולים לעזור ללקוחותיהם להשיג את העסקה הטובה ביותר עבורם.
  • חסכון בזמן – עסקאות מיזוגים ורכישות הן בדרך כלל מאד מורכבות וגוזלות זמן רב. יועצי M&A מיומנים יעזור בייעול התהליך ויאפשרו לבעל החברה להתמקד בניהול החברה שלו.
  • רשת קשרים – ליועצי M&A מנוסים יש בדרך כלל רשת קשרים מסועפת עם משקיעים, קרנות הון, מנהלים בכירים ומובילי דעה והם ישתמשו בקשרים אלה על מנת לייצר מגוון רחב של אפשרויות לעסקה יחד עם מספר גדול של רוכשים פוטנציאליים.
  • מיקסום שווי החברה – ניהול תהליך מכירה מסודר המובל על ידי יועץ M&A מייצר תהליך תחרותי בו משתתפים מספר רוכשים פוטנציאליים. תהליך תחרותי המנוהל בצורה מקצועית יוביל בהכרח להשגת שווי גבוה יותר עבור החברה שלך.

כיצד לבחור יועת מיזוגים ורכישות המתאים לך ולחברה שלך?

בחירת היועץ הנכון היא החלטה קריטית שיכולה להיות לה השפעה משמעותית על הצלחת העסקה. הנה מספר גורמי מפתח שיש לקחת בחשבון בבחירת יועץ M&A:

  • ידע וניסיון – חפש משרד יועצים המעסיק מספר יועצים שהידע והניסיון המצרפי שלהם משמעותי.
  • תאימות – חשוב לעבוד עם משרד יעוץ שאתה מרגיש אתו נוח, שמבין אותך ואת פעילות החברה שלך, שאינו לוחץ עליך למכור בכל מחיר, שמבין לא רק את החברה אלא גם מתחשב בצרכים שלך ובטובתך האישית כבעל החברה.
  • מגוון השירותים – בדוק וודא שמשרד ה- M&A שלך מציע מגוון שירותים הקשורים בתהליך המכירה וביניהם זיהוי ואיתור רוכשים פוטנציאליים, הכנת מסמכים, ניהול מו"מ, ניהול בדיקת הנאותות וליווי הכנת המסמכים המשפטיים של העסקה.

עבודה עם יועץ מיזוגים ורכישות עשויה להיות השקעה נבונה עבור בעלי חברות המעוניינים למכור את החברה שלהם או לצרף שותף אסטרטגי. בסופו של דבר בבחירת משרד ייעוץ חשוב למצוא את הידע, היכולות, הניסיון וההתאמה לחברה ולבעל החברה.

מיזוג חברות

למעלה משמונים אחוז מעסקאות מיזוג חברות לא עומדות בציפיות החברות המתמזגות. ישנו מכלול סיבות מדוע דבר זה קורה וכמעט כולן נובעות מסיבה עיקרית אחת –…

קרא/י עוד »

שישה דברים שרוכש פוטנציאלי חושב עליהם

עסקה מוצלחת אינה קשורה רק בהסדר פיננסי. רוכש פוטנציאלי או משקיע אסטרטגי יצטרך להבין מה אתה, כבעלים של החברה שבה הוא מתעניין, עושה ואיך אתה עושה זאת – ומהר. ולאחר מכן לבחון, בהתבסס על הבנה זו, איך החברה שלו והחברה שלך מתאימות אחת לשנייה ומייצרות ביחד ערך גבוה יותר מאשר חיבור הערך של שתי החברות לפני העסקה…

קרא/י עוד »